那么經(jīng)過(guò)多年的拼殺之后，各快遞企業(yè)目前的實(shí)力如何，能否迎接新競爭環(huán)境的挑戰?本文將帶領(lǐng)讀者分析新的競爭環(huán)境，并從多維度數據解讀各方勢力，看看誰(shuí)最有可能是下半場(chǎng)的最終贏(yíng)家?

　　新環(huán)境解析

　　1.價(jià)格戰接近尾聲

　　借鑒美國快遞發(fā)展歷史，我們發(fā)現其歷史單價(jià)大致呈“雙峰”走勢。90年代末國外巨頭紛紛上市，開(kāi)始收購擴張，隨著(zhù)市場(chǎng)集中度進(jìn)一步上升，寡頭市場(chǎng)形成，價(jià)格持續攀升。

　　中國快遞經(jīng)過(guò)瘋狂價(jià)格戰后，價(jià)格下降幅度已逐年放緩，17年6月快遞單價(jià)同比去年6月降幅僅2%，已經(jīng)出現企穩跡象。隨著(zhù)通達系、順豐上市，以及百世IPO的準備，中國快遞單價(jià)已進(jìn)入美國單價(jià)的“波谷”位置，因菜鳥(niǎo)的介入將放緩快遞市場(chǎng)集中度的上升，波谷位置或將持續一段時(shí)間?？傊?，價(jià)格戰基本可以宣告結束，快遞戰場(chǎng)將進(jìn)入新的競爭階段。

美國快遞單價(jià)經(jīng)歷4個(gè)階段，中國目前處于波谷階段
中國快遞單價(jià)降幅收窄，已經(jīng)出現企穩跡象

　　2.快遞業(yè)務(wù)量增速放緩

　　隨著(zhù)宏觀(guān)經(jīng)濟增速放緩，電商發(fā)展增速放緩拉動(dòng)快遞業(yè)務(wù)量增速放緩。也就是說(shuō)雖然快遞業(yè)務(wù)量仍會(huì )持續增長(cháng)，但新增件量將會(huì )越來(lái)越少，各快遞公司將更多聚焦市場(chǎng)快遞保有量的爭奪，由于價(jià)格戰已接近尾聲，各位玩家將結束粗放式管理，進(jìn)入“精益化生產(chǎn)”階段，降本增效!另外將聚焦提升自身產(chǎn)品和服務(wù)，從而提升溢價(jià)能力和話(huà)語(yǔ)權。

國內GDP增速放緩，從增量轉化到提質(zhì)新階段
網(wǎng)絡(luò )零售額增速放緩，帶動(dòng)快遞業(yè)務(wù)量增速放緩

　　3.電商自建物流倒逼快遞轉型

　　快遞企業(yè)目前70%的業(yè)務(wù)量都來(lái)源電商件，而電商自建物流以及菜鳥(niǎo)的整合，無(wú)疑是快遞企業(yè)的噩夢(mèng)，這也是為什么快遞企業(yè)紛紛拓展其他業(yè)務(wù)，或直接滲透電商領(lǐng)域，以求自保。

　　順豐以直營(yíng)優(yōu)勢推出多種行業(yè)解決方案提升溢價(jià)能力，同時(shí)自建并投資電商企業(yè)，從而滲透電商領(lǐng)域，從而形成生態(tài)閉環(huán)。通達系通過(guò)菜鳥(niǎo)提升質(zhì)量的同時(shí)，也在探索電商件外的新領(lǐng)域，比如自建海淘平臺發(fā)展國際快遞，加碼同城和冷鏈配送等。

　　各企業(yè)發(fā)展歷程大事記

　　順豐商業(yè)閉環(huán)對菜鳥(niǎo)平臺產(chǎn)生直接威脅

　　綜上，在新的環(huán)境“精益化生產(chǎn)”階段，如何降本增效，提升自身產(chǎn)品和服務(wù)將是未來(lái)戰場(chǎng)獲勝的關(guān)鍵。那么目前快遞戰國七雄(除天天)：順豐、中通、圓通、韻達、申通、百世目前的實(shí)力如何，誰(shuí)又將在下半場(chǎng)生出，成為最終贏(yíng)家?

　　競爭力分析

　　1.業(yè)務(wù)量PK

　　從16年總的業(yè)務(wù)量來(lái)看，中通超過(guò)圓通成為新的領(lǐng)跑者，韻達與申通接近，直營(yíng)順豐因電商件占比小，所以件量與通達系有一定差距，百世在阿里背景下增速最快，有沖入第一階梯的趨勢。

　　16年中通業(yè)務(wù)量領(lǐng)跑，成為新龍頭

　　而從17年上半年業(yè)務(wù)量來(lái)看，中通繼續領(lǐng)跑，圓通位居第二，韻達已超過(guò)申通，預測百世上半年件量已超過(guò)申通，甚至超過(guò)韻達。

　　17年上半年日均票數(萬(wàn)件)，中通繼續領(lǐng)跑，韻達超過(guò)申通

綜上，業(yè)務(wù)量PK排名為：中通、圓通、百世、韻達、申通、順豐

　　2.收入PK

　　順豐因其高溢價(jià)能力，收入一騎絕塵，遙遙領(lǐng)先(但順豐收入是全網(wǎng)收入，非通達系收加盟商的錢(qián)，因此與通達系無(wú)可比性)。

　　圓通剔除派費后收入通達系領(lǐng)頭羊，申通看似第二，其實(shí)收入口徑包括派費，剔除派費后收入處于墊底(申通很多件都是加盟商運的，申通沒(méi)有收錢(qián)的，因此拖累報表收入)，中通在通達系16年收入第二把交椅，但收入增速領(lǐng)跑。韻達第三，但增速排名第二，潛力十足。百世后起之秀，其收入已超過(guò)申通總部實(shí)際收入!其實(shí)已經(jīng)步入第一階梯，隨著(zhù)IPO上市，地位將更加穩固，而申通地位或不保。

　　而且從17年一季度營(yíng)收看，除中通第一、圓通第二，百世快遞收入搶眼，居然超過(guò)韻達。申通用16年派費占比剔除派費還原后墊底。也就是說(shuō)，除百世超過(guò)韻達，其他排名與16年相同。

　　這里不得不提一下百世快遞，具相關(guān)消息，上半年百世快遞有兩次大型票數沖刺活動(dòng)，一個(gè)是17年3月20日“血戰鋼鋸嶺”，和5月20日的“諾曼底登陸戰”，再加之阿里明顯輸血(為推其上市獲利)，收入趕超韻達意料之中。

　　16年收入，通達系中圓通絕對值領(lǐng)跑，中通排第二但增速最快

　　備注：順豐剔除快運收入，百世只取快遞收入，圓通和申通剔除派送費，保證與其他快遞企業(yè)口徑保持一致。

　　17年Q1收入，中通圓通仍排一二，百世收入超韻達，申通墊底

　　備注：圓通和申通剔除派費，百世只取快遞收入

綜上，收入排名為：順豐、中通、圓通、百世、韻達、申通

　　3.利潤率PK

　　除了業(yè)務(wù)量和收入外，誰(shuí)的利潤率更高說(shuō)明誰(shuí)更能賺錢(qián)，盈利能力更強，而這也是資本市場(chǎng)最為看重的指標，各快遞公司上市都背有承諾利潤，那么誰(shuí)才是最賺錢(qián)的呢?

　　從數據來(lái)看最賺錢(qián)的莫過(guò)于中通，凈利率高達21%，國內A股達到這么高的凈利率的上市企業(yè)，也是屈指可數。與UPS、fedex(凈利率在6-8%左右)相比，申通、韻達凈利潤率略高，順豐、圓通凈利率基本與其持平。而百世仍然處于虧損狀態(tài)。

　　對比15年和16年利潤率同比增長(cháng)，順豐凈利潤率增幅最大(當然和基數小有關(guān))，韻達增速第二、圓通增速第三、中通利潤率在15年激增后，16年小幅下降、百世目前處在虧損狀態(tài)，但虧損幅度越來(lái)越小，利潤率增長(cháng)幅度較大，或將接近盈利!

　　近三年利潤率對比

　　從17年一季度公布的利潤來(lái)看，順豐利潤領(lǐng)跑(雖然利潤率低但體量大)，中通凈利潤僅次順豐且增速遠高順豐，凈利潤有趕超順豐的趨勢。申通利潤排名第三，與其中轉成本低有很大的關(guān)系(申通中轉直營(yíng)占比只有59%，成本較低)。韻達增速優(yōu)秀，一季度凈利潤與圓通持平，且增速較快。圓通凈利潤增長(cháng)乏力，淪為三通一達末位。百世目前仍處于虧損，但增速最快，預計今年可以實(shí)現盈利。

　　17年一季度利潤情況

綜上：利潤率排名：中通、韻達、申通、圓通、順豐、百世

　　4.成本PK

　　前文說(shuō)過(guò)，目前快遞企業(yè)已經(jīng)進(jìn)入“精益化生產(chǎn)”階段，降本增效為首要目標，那么目前各公司的成本情況如何，尤其是中轉成本將直接決定了降本戰爭的起跑線(xiàn)!

　　從數據可以看出，目前單票成本最低的是中通，其次是韻達，兩者成本管控能力強，位于新戰場(chǎng)靠前起跑線(xiàn)，但兩者成本降幅靠后，中通的單價(jià)成本不減反增，中通是在落實(shí)其“同建共享”的文化理念(即補貼加盟網(wǎng)點(diǎn))，還是在憋大招了?另外，成本降幅最大的是當屬百世和順豐，而不同的是，百世是在減少虧損，順豐則是增加了利潤。

　　總所周知，對于加盟型企業(yè)，成本大頭在于中轉成本，從現有數據看(主要是15年數據)，除申通單票中轉成本盈利0.01元外，其余都處于中轉虧損狀態(tài)，這與申通中轉直營(yíng)占比低有關(guān)(中轉直營(yíng)占比僅59%)。圓通虧損最多，單票虧0.4元，直接拖累整體利潤。韻達16年相比15年成本上升屬于正常，主要是中轉投入帶動(dòng)成本上升，其他幾家16年應該都有所增加。中通中轉成本虧損最低，顯示其成本控制能力為通達系中最強，這也是為什么中通單票成本、利潤和利潤率均處于領(lǐng)跑的最大原因。

綜上，成本PK排名為：中通、韻達、申通、百世、圓通、順豐

　　5.服務(wù)PK

　　快遞作為一種商品，必將回歸商業(yè)本質(zhì)，誰(shuí)能讓消費者買(mǎi)單，還是要看服務(wù)，而服務(wù)的好壞主要分為兩個(gè)部分，第一即產(chǎn)品本身的穩定性，例如快遞的申訴率就可以反映出這一點(diǎn)，以及前段時(shí)間中消協(xié)對主要幾家快遞的調研情況，都可以反映出產(chǎn)品的穩定性。

　　第二即產(chǎn)品的多樣性，是否能滿(mǎn)足不同客戶(hù)的不同需求，將直接決定客戶(hù)是否放棄一家快遞而選擇另一家。

　　下面我們分別從申訴率、中消協(xié)調研以及產(chǎn)品角度分析解讀各家競爭力：

　　1.申訴率

　　從申訴率情況看，通達系從2013年5月加入菜鳥(niǎo)后，申訴率逐年下降，逐漸拉近了與順豐的距離，通達系加入菜鳥(niǎo)后，各家申訴情況。從6月申訴率來(lái)看，順豐依舊領(lǐng)跑，韻達第二，中通降幅最大已位列第三。另外，申通和圓通不降反升，且申通申訴率低于全國水平。四家申訴率降低的企業(yè)中，除百世外，順豐、韻達和中通降幅均高于全國水平：

17年6月白萬(wàn)件申訴件數及同比

　　2.中消協(xié)調研

　　2016年12月-2017年3月，中國消費者協(xié)會(huì )組織消協(xié)工作人員、消費維權志愿者和專(zhuān)業(yè)調查人員共180人，各企業(yè)發(fā)貨1300個(gè)樣本，針對國內部分快遞公司(順豐、中通、圓通、申通、韻達、EMS、宅急送、德邦、天天、百世)開(kāi)展了快遞服務(wù)體驗式調查活動(dòng)。中消協(xié)調研維度多，基本涵蓋整個(gè)快遞服務(wù)的方方面面，主要包括攬收，投遞、派件網(wǎng)點(diǎn)和投訴反饋情況。

　?、贁埵阵w驗涵蓋：線(xiàn)上下單渠道是否暢通、攬件相應時(shí)長(cháng)、開(kāi)箱驗貨情況、面單提供、二次包裝、開(kāi)具發(fā)票、形象禮儀等。

　?、谕哆f體驗涵蓋：寄遞平均時(shí)長(cháng)、是否承諾遞達時(shí)間、是否要求簽字、開(kāi)箱驗貨、是否破損、形象禮儀等。

　?、叟杉W(wǎng)點(diǎn)涵蓋：網(wǎng)點(diǎn)環(huán)境、快件堆放、是否存在暴利分揀、網(wǎng)點(diǎn)員工形象。

　?、芡对V反饋涵蓋：投訴類(lèi)型、反饋和解決情況。

　　通過(guò)中消協(xié)四個(gè)維度綜合調研得分看，排名依次為：順豐、百世、中通、申通、圓通、韻達。其中順豐遠超通達系，彰顯直營(yíng)優(yōu)勢。通達系分數相差無(wú)幾，服務(wù)水平相當。

中消協(xié)調研綜合評分

　　3.產(chǎn)品

　　通達系目前產(chǎn)品仍較為單一，中通和圓通主要產(chǎn)品為時(shí)效細分產(chǎn)品。百世、韻達和申通都有倉配一體，百世和韻達有時(shí)效件、申通無(wú)時(shí)效件，但已借助孫公司申雪推出冷鏈快遞產(chǎn)品。

　　而順豐除了時(shí)效產(chǎn)品、同城產(chǎn)品、倉配一體外，冷鏈已經(jīng)成為其核心競爭，順豐借助冷鏈已推出了水果、生鮮和醫藥等冷鏈相關(guān)行業(yè)細分解決方案。與此同時(shí)，順豐在3C、汽車(chē)、服裝等多個(gè)行業(yè)具有定制的行業(yè)解決方案，這些方面已與通達系拉開(kāi)差距。

　　最后，總結概述：

　　順豐：產(chǎn)品帶來(lái)高溢價(jià)，收入遙遙領(lǐng)先，但因為直營(yíng)重資產(chǎn)、成本較高利潤率低。另外，因電商件占比少導致票數較少。未來(lái)順豐應在保證產(chǎn)品競爭力的基礎上，持續降低成本、并滲透電商領(lǐng)域加大電商件流量(例如網(wǎng)易嚴選等垂直電商的合作，以及順豐優(yōu)選平臺的業(yè)務(wù)量)。

　　中通：各方面表現均為優(yōu)秀，儼然成為通達系第一毫無(wú)爭議。未來(lái)應注重提升產(chǎn)品種類(lèi)，切入細分市場(chǎng)，提升溢價(jià)，從而帶動(dòng)收入的提升。

　　韻達：韻達在控制成本上較為優(yōu)秀，利潤率較高，僅次中通。未來(lái)應在保證產(chǎn)品穩定性同時(shí)，注重提升產(chǎn)品多樣性，借助自身科技實(shí)力向高端市場(chǎng)轉型，擺脫對菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò )依賴(lài)，提升產(chǎn)品溢價(jià)和收入。

　　百世：作為后起之秀，在阿里爸爸的支持下，票數持續攀升，預測上半年票數其實(shí)已超過(guò)韻達和申通(菜鳥(niǎo)有意給百世沖票數，提升上市估值)。未來(lái)在抱緊菜鳥(niǎo)大腿的同時(shí)，應注重自身產(chǎn)品穩定性，提升單價(jià)早日盈利。

　　圓通：票數雖然被中通超越，但仍位列前列，收入方面也相當可觀(guān)。后期應轉換思路(不單單是價(jià)格戰)，注重降本增效，提升產(chǎn)品競爭力。

　　申通：目前申通處境較為尷尬，剔除派費后收入墊底，主要因其削藩收權不成功，中轉環(huán)節直營(yíng)率僅59%，很多加盟商收入并未交給總部。目前申通正在加大中轉場(chǎng)建設，試圖架空非直營(yíng)中轉場(chǎng)，從而解決心頭之痛。攘外需先安內，申通此次削藩收權是否成功，直接決定其生死存亡。